Přehled
V roce 1966 zahájil makléř Marc Chaikin svou kariéru na Wall Street. Protože byl úspěšný a bystrý, začal se zabývat technickou analýzou jako alternativou k fundamentálnímu výzkumu. Byl to právě on, kdo přišel s několika finančními indikátory, které dnes nesou jeho jméno. Dnes jsou známé Chaikinův oscilátor, Chaikinův indikátor akumulace/distribuce, Chaikinův indikátor perzistence toku peněz a Chaikinův indikátor volatility, které používají obchodníci po celém světě k analýze a předpovídání pohybu trhu.
Indikátor Chaikin Volatility (CVI) je užitečný při určování rozsahu hodnot mezi vysokými a nízkými cenami v určitém časovém období. Měří volatilitu trhu, což znamená, že ukazuje procento předvídatelnosti daného trhu. Na rozdíl od Average True Range nebere CVI v úvahu obchodní mezery (gap).
Obecně se indikátor Chaikin Volatility používá ve spojení se systémem klouzavých průměrů a na určitém časovém období, běžně 10 dní.
Popis
Protože indikátor Chaikin Volatility měří volatilitu akciového trhu, jeho vysoké hodnoty naznačují, že se ceny během dne rychle a hodně mění. Při nízkých hodnotách indikátoru jsou ceny konstantní. V zásadě platí, že čím plošší je linie CVI v grafu, tím jsou ceny konstantnější a bezpečnější.
Časové období trhu znázorněné v grafu může mít ceny pohybující se do strany nebo trendové ceny. Když je trh nerovnoměrný, ceny jsou proměnlivé a trh je nejistý a naopak trendový trh má tendenci mít explozi/implozi cen, které sledují trend - jdou nahoru, nebo dolů. Jak trendové, tak rozkolísané trhy mohou mít v určitém časovém období vysokou nebo nízkou volatilitu, proto se obecně používá desetidenní interval. Obchodníci tak mohou lépe pozorovat skutečnou volatilitu trhu.
Někdy se zvýšené hodnoty volatility používají při předpovědi obratu trendu, například bodu obratu na trhu. Vrcholy a dna volatility určují vrcholy a dna trhu. Body, po jejichž dosažení začíná nový trend, ať už vzestupný, nebo sestupný. V důsledku toho lze nižší úrovně volatility použít k vyjádření začátku vzestupného cenového trendu, k němuž obvykle dochází po období konsolidace trhu.
Více informací o tomto indikátoru a jeho obchodních signálech najdete zde.
Nastavení v grafu
Nastavení ve strategiích
Chaikin Volatility lze použít jak samostatně, tak společně s dalšími indikátory v nástroji pro tvorbu strategií.